猫耳山遭受弓万堂(尹铸胜 饰)率领部众的突然袭击，最终被彻底剿灭。大面红在激战中身中数弹，生命濒危。察觉到异常状况的杨烽火未能及时赶到，当他抵达时，只能见到大面红最后一面。大面红身着鲜红的婚服，在杨烽火的怀抱中停止了呼吸。众人将大面红妥善安葬。侉子意图带领猫耳山剩余的人员投奔八路军，但宋毅(李茂 饰)明确指出，共产党的宗旨并非为了个人恩怨而行动。杨烽火则直接表示，在此特定事件中，公共利益与私人仇怨本就难以截然分开。马乘四将这一情况汇报给弓万堂。弓万堂深知马乘四向来钦佩杨烽火，因此发出警告，陈述自己因杨烽火而遭遇家破人亡的悲剧，双方仇怨深重，不可调和。他迫使马乘四在杨烽火与自己之间作出明确选择。马乘四领会其意，自然不可能选择站在杨烽火一方。
小能耐从厉雪男(战菁一 饰)处骗取了一些西药，并将其送至孙汝虞处，同时表达了向孙汝虞学习文化写字的愿望。就在此时，秘密潜入驿马川的小财神突然闯入。孙汝虞为掩护小能耐脱身，奋力抱住小财神以阻其追击。小财神眼见追赶不及，便残忍地将孙汝虞杀害。杨烽火与宋毅获悉此讯后深感震惊，但眼下只能先行安排孙汝虞的葬礼。宋毅郑重承诺，待中国共产党解放全中国之日，他必定亲自前来，将这一胜利的消息告知孙汝虞先生。
冷山被小财神囚禁，并遭受持续折磨。小财神先以断食手段削弱其体力，随后端出一碗肉食，企图逼迫其屈服。然而冷山性格刚烈，展现出宁死不屈的骨气。小财神无计可施，只得用刀刺伤其手掌以发泄怒气。小财神并未就此罢休，继续对冷山施加各种折磨，且从中获得某种满足感。不过，在小财神离开关押地点时，其行踪被八路军侦查员发现并报告给宋毅。宋毅经过细致分析，推断被囚禁者很可能是冷山。他与杨烽火商议，计划以隐蔽方式将冷山营救出来。宋毅认为，依照冷山的性格，倘若他自行返回崩石岭，必定会召集人马进行报复，从而打乱弓万堂的整体部署。反之，若是弓万堂出手解救冷山，或许自认有能力安抚并控制住他。因此，宋毅决定等待弓万堂进攻锅盔店的时机，再实施突袭，攻其不备。
蒯姥姥得知大面红身亡、猫耳山覆灭的消息后，推测弓万堂接下来很快便会向锅盔店发动攻击，于是提醒小财神加强戒备。小财神却借机询问蒯姥姥，当年究竟是从何处将他捡回。蒯姥姥听闻此言，顿时气得剧烈咳嗽起来，小财神见状只得暂时搁置此问。自猫耳山被剿灭后，弓万堂持续派遣人员监视锅盔店动向，令小财神不胜其扰。蒯姥姥最终作出决定，主张主动归顺弓万堂，以此换取弓万堂饶恕小财神性命。但小财神不甘心屈从于他人之下，意图拼死一搏，鱼死网破，此举使蒯姥姥极为气恼。蒯姥姥责令他先处决冷山，然后再行投降之事。小财神给冷山送去少许食物，并询问冷山，两人之间是否可算作朋友。冷山只顾埋头吃肉，并未予以理会。待小财神离开后，冷山才低声自语，声称倘若自己能活着出去，定要杀尽锅盔店所有人。
宋毅与杨烽火悄然潜入锅盔店，冲入柴房成功救出冷山。两人在撤离过程中，不慎惊动了巡逻的土匪。小财神听到枪声，急忙率众追击。宋毅和杨烽火在半途将双眼被蒙住的冷山单独留下，随后暗中撤离。冷山误以为自己即将被处决，独自哭泣求饶许久，最终却发现周围空无一人，于是慌忙逃回崩石岭。他满腔怒火地找到猴子腿，命令其集结人马，准备攻打锅盔店。猴子腿劝阻无效，只得听从命令，带领人员跟随冷山行动。冷山情绪失控，率领部众从正面强行攻入锅盔店。弓万堂得知此事后勃然大怒。马乘四为冷山说情，表示冷山因长期囚禁而难以抑制怒火，亦属人之常情。弓万堂经过权衡，最终决定亲自出面协助冷山。宋毅获知这一情况后，计划立即集结队伍，同样准备给冷山一个出其不意的打击。
小财神见形势危急，打算独自逃离。蒯姥姥则以他的身世秘密作为要挟，要求小财神必须携带自己一同逃走。