由周桦(王茜 饰)与江竹萍率领的游击队伍并未如期遭遇运送军械的车辆，反而陷入敌方预设的埋伏圈。周桦和江竹萍奋力抗击，最终仅能率领十余名队员成功突围。此役中，张有亮等众多队员阵亡，擅长狙击的小海林亦负伤后下落不明，其生死状况难以确定。华蓥山游击队在此次遭遇中承受了重大损失，人员或牺牲或负伤，幸存下来的十余人情绪普遍陷入低谷。为缅怀逝去的同伴，众人在林间数十棵树木的树干上刻下了牺牲战友的姓名，随后集体行三次鞠躬礼。当最后一次鞠躬完毕，众人直起身时，赫然看见一名浑身染血的游击队员从树林深处踉跄走出。此人正是小海林。小海林扑进江竹萍的怀中，放声痛哭。复仇的意念如同原野上蔓延的烈火，在每一位游击队员的心中升腾燃烧。
另一方面，杜荫山(邢佳栋 饰)在官厅桥的行动取得显著成果，由此获得了上级顾绍亭的表彰。顾绍亭不仅正式向其颁发了委任状，还授予其一枚四等云麾勋章，同时赋予其调动重庆地区军队、警察、宪兵及特务机构的绝对权力。顾绍亭在指示中强调，西南地区乃是党国最后的屏障，而重庆更是西南的核心所在；其他地域或许可以放弃，但重庆决不能失守；别处容许出现动荡，重庆则必须保持稳定。与此同时，顾绍亭还督促杜荫山加速侦破《挺进报》相关案件，因该报已被视作亟待拔除的障碍与威胁。
在一次内部汇报会议上，杜荫山公开宣称：华蓥山地区的游击队力量现已不复存在。同时，基于潘图治(李雨泽 饰)与任达初两名变节者的“贡献”与“表现”，潘图治被任命为长官公署二处的专员；任达初亦被任命为二处侦防科的科长。对于此项人事安排，潘图治内心存有不满，认为杜荫山的处置有失公平。在他看来，任达初昔日曾是自己的下属，且在历次出卖行动中，自己所发挥的作用远超任达初，最终两人却获得同级职位，这令其难以接受。在行动科科长张戒的怂恿与鼓动下，潘图治决意再次出卖部分同志，以进一步证明自身价值。于是，他主动提议，假借市委的名义命令江竹萍下山进行述职汇报，继而对其实施秘密逮捕。
在游击队召开的战斗总结会议上，官亭桥一役犹如以卵击石般的惨痛结果，令江竹萍和周桦对市委先前所传达的指示及情报的准确性产生了深刻怀疑。官亭桥之战显然是敌人周密设计的陷阱。会议最终作出决议：新组建的华蓥山游击队将不再采取集中行动的模式，转由周桦队长统一筹划，将全体队员分散派遣至各个乡镇，深入基层创建武装工作队，以此为未来的解放事业进行准备工作。
另一处场景中，楚云霞因照料江竹萍的孩子缺乏经验，连日辛劳竟至病倒卧床。刘国扬一面怀抱哭闹不止的彭光明，一面照料楚云霞服用汤药与夜宵。夜深时分，坐在楚云霞床边的刘国扬抱着孩子打盹，口中无意识地哼唱着歌谣，手掌却轻轻拍在了楚云霞的肩头。卧于床榻的楚云霞心中充满感动，不禁潸然泪下。
潘图治与许建功再次秘密会面，潘图治指示许建功尽快通过永生钱庄这一渠道与游击队取得联系，传达要求江竹萍立即下山述职的命令。不久后，游击队员吴大本事前往永生钱庄领取活动经费，同时接到了市委要求江竹萍下山的指示。在确认吴大本事已受命离开永生钱庄后，杜荫山随即派遣人员，将联络员周经理与许建功分别秘密逮捕。吴大本事因将自己的水壶遗落在钱庄，途中折返，恰好目睹了周经理被捕的一幕。